一、案例引入：中办等发布《关于推进社会信用体系建设高质量发展促进形成新发展格局的意见》
中共中央办公厅、国务院办公厅2022年3月29日印发的《关于推进社会信用体系建设高质量发展促进形成新发展格局的意见》（下称《意见》）提出，加强资本市场诚信建设，严格执行强制退市制度，建立上市公司优胜劣汰的良性循环机制。依法从严从快从重查处欺诈发行等重大违法案件，强化市场信用约束。
《意见》中明确提出创新信用融资服务和产品：发展普惠金融，扩大信用贷款规模，解决中小微企业和个体工商户融资难题。加强公共信用信息同金融信息共享整合，推广基于信息共享和大数据开发利用的“信易贷”模式，深化“银税互动”、“银商合作”机制建设。鼓励银行创新服务制造业、战略性新兴产业、“三农”、生态环保、外贸等专项领域信贷产品，发展订单、仓单、保单、存货、应收账款融资和知识产权质押融资。规范发展消费信贷。
【背景介绍】：数字化浪潮汹涌而至，国家层面对数字经济的重视程度不断加码。3月11日，2022年全国两会在北京胜利闭幕，“数字经济”再度成为今年两会的焦点话题。各地代表委员纷纷聚焦数字经济发展主线提交相关议案，政府工作报告更是首次将“数字经济”以独立段落表述，并作为2022年重点工作进行部署。
这一趋势下，科技创新作为催生数字经济发展新动能的核心驱动力，被提至前所未有的战略高度。《中华人民共和国国民经济和社会发展第十四个五年规划和2035年远景目标纲要》（简称“十四五规划”）中也明确提出，坚持创新在我国现代化建设全局中的核心地位，把科技自立自强作为国家发展的战略支撑。
【案例介绍】：2022年3月29日，日照银行成功落地地方城商行全国首笔原油区块链电子仓单质押融资业务。
该项业务是日照银行首笔基于区块链、物联网技术的原油数字化电子仓单质押融资，标志着该行“橙仓通”+“橙信贷”数字供应链金融产品的灵活组合应用再上台阶，通过科技赋能盘活库区存货，创新产品服务产业链上的核心企业及上游供应商，真正实现金融活水精准滴灌实体经济发展。
【产品介绍】：日照银行青岛分行通过国内领先的能源化工供应链数字化服务商六六云链区块链数字仓单平台，为青岛泰和嘉柏能源有限公司（山东京博石油化工有限公司的子公司）提供仓单质押融资服务，办理该行特色数字供应链金融产品——“橙仓通”质押投放“橙信贷”1000万元，电子仓单质押货物为原油，应收账款为上游供应商沥青销售对应款项。
六六云链平台是国内领先的能源化工供应链数字化服务商，是国内目前唯一构筑起国内首家覆盖仓储、车船运输为一体的能源化工供应链数字基础设施，拥有全国唯一的、全体量的危化品车辆、船舶动静态数据，以及针对液化品仓储的数字化升级方案，目前已服务近百家能源化工生产销售的头部企业。六六云链利用物联网、区块链等可信技术，与第三方石化仓储企业合作，打造数字库区，由库区在六六云链平台，为存货客户开立可信数字仓单。存货客户通过数字仓单质押，直接获取银行的融资。
由上述梳理可以看出，当前与我国商业银行传统仓单质押业务相比区块链电子仓单质押业务具有以下优势：
仓单质押供应链金融服务系统利用区块链技术不可篡改、可溯源的性质，按照时间顺序记录大量信息在区块链上，从仓单质押融资业务申请提供的基本业务材料，到质押物质押期间运输仓储信息，以电子仓单结合区块链信息记录的形式，消除传统纸质仓单重复质押风险，保证“一仓一单”，“物变单变”的唯一性和灵活性。物联网技术RFID与智能监控的布局，将质押物的状态全程把控，尤其是将物流变动信息、出入库信息、质押物数量状态等信息记录上链，以实时智能监控为辅，极大程度降低仓储物流公司舞弊或监管不力风险。将核心企业纳入平台协助中小融资企业增信融资，打通供应链多环节信息流，使融资企业资信背景更加透明，利于资金端审核。法定货币兑换数字货币的形式承合区块链去中心化思想，同时，其退出机制可以进一步监管融资企业仓单质押取得贷款去向，保证供应链健康运作。
RFID芯片贴挂质押物，质押物出入库甚至位置变动经过扫描器时自动将信息上传至平台区块链记录，减少人工执行核查操作的繁琐，并且对于仓储日常盘点可以使用RFID手持机快速确定不同批次质押物位置和数量。利用仓单质押供应链金融服务系统，用户可快捷查询电子仓单信息变更，操控智能监控等操作，保证资金端对质押物的监管权。智能合约一旦成功拟定，后续操作不需要确认协商，自动执行，提升服务效率。
仓单质押供应链金融为核心企业、商业银行等金融机构、融资企业、物流仓储公司提供了一个信息交流的平台，融资企业可自行选择合作的物流仓储公司，核心企业和融资企业可以互相选择潜在的合作对象，商业银行等金融机构利用平台选择优质企业开展仓单质押融资业务，实现多方共赢，盘活供应链信息流通资源共享，物流、商流、信息流、资金流四流合一。利用平台规模优势，引入保险资源、资金资源、客户资源，吸引更多各个节点的用户。根据平台收集的融资企业业务来往资料和在平台完成交易的历史信息，构建评级征信系统，为供应链金融服务征信完善做出贡献。
仓单质押供应链金融服务系统的应用，必须具备一定规模，否则区块链技术的联盟链内信息交换和智能合约批量化自动处理就失去了意义。因此以平台为核心的整个系统要求平台方信用和实力强，对于平台方的选择是个挑战。
根据模式设计，整个线下和线上的结合需要部署大量设备，需要投入大量学习成本和物力成本，并且要将这些成本转化为平台输出的生产力对于平台建设的要求较高。
区块链技术植入仓单质押融资模式构建与应用的基础在于核心企业参与所带来信用延伸，仓单质押业务需要核心企业对交易背景进行核实及落实质押物退出机制进一步为中小企业增信，因此，如何吸引核心企业配合，使生态更加完整是需要探索解决的。
近年来，在我国大力发展供应链以解决中小微企业融资问题及我国应收账款融资持续创新发展的背景下，保理业务将在供应链中的运用迎来巨大的发展契机。为了更好推进供应链保理业务发展提出以下建议：
仓单质押的参与方较多，程序较复杂，在现行的信贷管理制度中，银行需要在较短时间内完成仓单质押所有有关的合同、协议的签署和审批，需要密切关注各个工作之间的衔接，做好贷后管理、账户的监控和库存货物的分批释放工作，这个过程繁杂而琐碎，需要有完备的流程制度支持。
一是要完善仓单质押信贷制度。商业银行在开展仓单业务之前，应当充分进行市场调研和内部测试，制定合理规范的仓单质押管理办法和操作流程，许多从事贸易和物流的企业拥有巨大的贸易规模和仓单量，但注册资本却不大。按照现有的授信额度测算方法难以满足客户的资金需求。而仓单质押的低风险特征可以使银行考虑打破传统的授信额度测算方法而采用特别授信方式以解决申贷企业规模与贷款额度不符的现状，同时要采用更严谨的风险管理措施对贷款走向进行监控跟踪；
二是要对有关的人员进行针对性的培训，培训的主要内容有仓单质押风险管理的基础知识、贷前审核及贷后管理的基本要领、与第三方物流企业的合作和沟通等，并组织相关人员进行实地练习和测试，全面掌握仓单质押业务的理论和实操。
商业银行应积极开展与第三方B2B平台的信用评估体系建设的合作，与B2B平台建立良好的合作关系，并建立适合的授信机制；同时，还应完善对第三方B2B平台和融资企业的激励与惩罚机制，加强对B2B平台与供应链上游中小企业合作关系的监管，避免两者合谋损害银行利益，这对于增强B2B电商供应链融资的规范性、降低供应链的操作风险以及进一步保证供应链持续平稳运行具有积极作用。如对于严格核查融资企业的第三方B2B平台扩大合作范围、减少手续费用等，对于长期守约的企业适当激励，如降低融资费用、适度降低质押率、简化贷款审批流程等；而对于违约企业，则计入征信黑名单。银行对于第三方B2B平台的监管也应引入奖惩机制，促使B2B平台在对融资企业的商业信用核查过程中保持积极态度。在监管上，建立第三方监管部门，健全融资规章制度，配合外部力量的加入，促使第三方B2B平台和融资企业选择“不包庇，不违约”的策略。创新供应链金融的监管机制，整合供应链各环节的市场准入等政策，加强供应链风险管控，促进供应链健康稳定发展。
